3月15日トレード振り返り＠欧州発の金融危機に解決策はあるか

ユーちぇる社長ラジオ

✅昨日は円全面安。銀行破綻問題でリスクオフだったものが巻き戻し。CPI通過、金利上昇見通し交代で安心感
✅21時30分指標続く。PPI、小売売上高、NY連銀景況指数。ボジション管理
✅目の前の動きが何で動いているのか考えることが大事。みんなが首を傾げるような動きもあるけど、まずは考えるクセを https://t.co/Ml0KHG7JXk

— けい@FX勉強中 (@FXmakenai) March 15, 2023

クレディスイスの株価が急下落

円高が急進行
ドル円・クロス円急落

クレディスイスの経営不安

円高とともにドル高
→震源がアメリカの場合はドル安だけど、アメリカ外の案件はリスクオフのドル高で反応

震源がスイス
→アメリカの銀行破綻で円と共に買われてたスイスフランは今回売られてる… https://t.co/PFHDUPxVfu

— ユーちぇる社長@筋肉トレーダー (@EURUSDsenmon) March 15, 2023

【Dealer's Voice】
🇨🇭スイス金融大手、クレディ・スイス・グループ10%超安、上場来過去最安値を更新中。
米SVBの破綻をきっかけに欧州銀行株の下落が目立つ中、兼ねてより経営不安が指摘、「筆頭株主が追加支援を否定」との報道から売りが集中。
マーケットは株安からリスクオフの様相です⚡️$CSGN pic.twitter.com/D2Cchvu1ai

— みんなのFX｜トレイダーズ証券【公式】 (@Min_FX) March 15, 2023

クレディスイスの筆頭株主が追加支援を拒否、同社株は過去最大の下げ幅ならびに上場来安値を記録。

今日の欧州はCSだけでなく銀行全体が下げています。
短期金利は30bps超え低下。

市場は依然として50bps利上げの可能性を50%ほど織り込み。

ちなみにCSは「政府救済」について「論外」としています。

— Yuto Haga 芳賀勇人 (@Yuto_gahagaha) March 15, 2023

クレディ・スイスの筆頭株主、追加支援の可能性を否定 https://t.co/LKLQOP4bKe

— ブルームバーグニュース (@BloombergJapan) March 15, 2023

こんな状況ですが、明日はECB会合を控えます。

50bps利上げにコミットしていることから、依然その見通しが織り込まれています。

BBGTVのジョナサンは「ラガルドは何するか分からん(Who knows what they're gonna do?)」と言っていました。

ラガルドはたまに空気が読めませんのでご注意下さい。

— Yuto Haga 芳賀勇人 (@Yuto_gahagaha) March 15, 2023

④昨日、財務報告に重大な弱点があると報告
⑤今日、筆頭株主のサウジが追加支援を否定
⑥SVB破綻で『他の銀行は大丈夫か』と疑心暗鬼になっていたところに入ってきたニュース
⇨クレディスイスの株価急落、為替はEUR売り
⇨米株や日経先物にも波及してリスクオフ

— Big Daddy (@BigggDadyy) March 15, 2023

◆トレーダーとの会話
CSは元々『ダメな金融機関』とレッテルを貼られていたので、今朝の報道はサプライズでは無い。SVBの破綻が無ければCSのヘッドラインでこれほど大きな動きにはならないはず。市場が『リーマンショック#2』を連想していることが値幅を拡大させ、脆弱なマーケットを演出している。

— Big Daddy (@BigggDadyy) March 15, 2023

欧州銀行株が全面安、クレディＳやＢＮＰ急落－時価総額約８兆円失う https://t.co/1zMxP23ccC

— ブルームバーグニュース (@BloombergJapan) March 15, 2023

ＮＹ原油先物、一時１バレル＝70ドル割れ－21年終盤以来 https://t.co/Fa7KOhKsQr

— ブルームバーグニュース (@BloombergJapan) March 15, 2023

生産者物価指数

【経済指標速報】
🇺🇸生産者物価指数(前年比)の結果です✍️
結果は予想を下回る🧐

21:30発表📣
🇺🇸生産者物価指数(PPI)(前年比)
結果：+4.6%
予想：+5.4%
前回：+6.0%

🇺🇸生産者物価指数(PPIコア指数)(前年比)
結果：+4.4%
予想：+5.2%
前回：+5.4%

— みんなのFX｜トレイダーズ証券【公式】 (@Min_FX) March 15, 2023

【経済指標速報】
🇺🇸生産者物価指数(前月比)の結果です✍️
結果は予想を下回る🧐

21:30発表📣
🇺🇸生産者物価指数(PPI)(前月比)
結果：-0.1%
予想：+0.3%
前回：+0.7%

🇺🇸生産者物価指数(PPIコア指数)(前月比)
結果： 0.0%
予想：+0.4%
前回：+0.5%

— みんなのFX｜トレイダーズ証券【公式】 (@Min_FX) March 15, 2023

小売売上高、NY連銀製造業景況指数

【経済指標速報】
🇺🇸米国経済指標の結果です✍️

21:30発表📣
🇺🇸小売売上高(前月比)
結果：-0.4%
予想：-0.3%
前回：+3.0％

🇺🇸小売売上高(除自動車)(前月比)
結果：-0.1%
予想：-0.1%
前回：+2.3％

🇺🇸NY連銀製造業景気指数
結果：-24.6
予想：-8.0
前回：-5.8

— みんなのFX｜トレイダーズ証券【公式】 (@Min_FX) March 15, 2023

◆米国生産者物価指数（PPI）
前年比5.4%がエコノミストのコンセンサスでしたが、4.6%と大きく下回りました。PPIはCPIに先行する指標です。参考までに米国のインフレ関連の指標についてスライドを掲載しておきます。 pic.twitter.com/9Lk80CcDjc

— Big Daddy (@BigggDadyy) March 15, 2023

◆深読み米国指標（NY連銀指数）
NY連銀指数は前月の-5.8から-24.6に急落（予想は-7.9）
この指標はNY州の製造業者を対象にしたサーベイで、各月の1日に送付されます。多くの回答は10日までに回答されますが、15日まで受付されるので、今月はSVB破綻後の回答も含まれていました。ISMも悪化しそうです。

— Big Daddy (@BigggDadyy) March 15, 2023

クレディスイスへの援助検討

⚠️スイス当局「必要であればクレディスイスに流動性を供給する」

FINMA: SNB TO PROVIDE CREDIT SUISSE WITH LIQUIDITY IF NEEDED - RTRS

— Yuto Haga 芳賀勇人 (@Yuto_gahagaha) March 15, 2023